Vediamo solo il grafico settimanale che ci segnala la fine del ciclo negativo che ha fatto crollare il titolo dai 23 euro del 2007 fino a valori inferiori a 1 euro di gennaio.

Il segnale positivo di più semplice interpretazione è certamente la violazione della trendline rossa. Un po meno chiaro risulta il canale parabolico, ci sarà tempo per disegnarlo meglio e per parlarne ancora.

Per la cronaca segnalo che ho inserito Fonsai in portafoglio a 1,62 il 14 febbraio.

Buon trading

Ora la candelina bianca tutto sola soletta è li a farsi guardare dai trader di tutto il mondo.

Ordine di sevizio: fuori gli Yen da tutti i portafogli, non sono più di moda.

Buon trading

Ma vediamolo questo scenario. E’ molto probabile che l’evoluzione dei prezzi nel 2012 possa favorire un momentaneo miglioramento con strappi rialzisti molto significativi fino all’estate. Poi, magari in agosto, quando inizieranno a prevalere i realizzi dei trader e  inizieranno ad essere sollevati i soliti dubbi sul bilancio, anche i cassettisti si convinceranno a mettere mano alle vendite. L’alleggerimento del titolo nei portafogli degli investitori sara molto significativo determinando un crollo dei valori sino all’attuale minimo storico. Un classico “dalle stalle alle stelle e ritorno”.

Tornerò in argomento per i soliti aggiornamenti. Vi lascio il grafico settimanale.

Buon trading a tutti.

Il grafico è da 60 minuti.

Buon trading

Banca Intesa lancia segnali davvero confortanti e apre uno spiraglio positivo nel settore dei bancari così gravemente colpito dai ribassi.

Allora partiamo dal grafico più importante, quello settimanale: dopo l’affondo del mese di settembre che ha visto il titolo testare l’evolvente parabolica di supporto che unisce i minimi 1996-2002-2009 c’è stato un movimento di assestamento intorno all’area 1,10-1,40.

Questa settimana il rialzo ha provocato la violazione dell’evolvente parabolica di resistenza (vedi cerchietto verde) che date le sue dimensioni veramente imponenti può essere considerata l’evolvente parabolica più importante in questo momento.

Per meglio apprezzare il segnale inserisco lo stesso grafico zoomato dove è visibile la violazione rialzista.

A conferma del buon momento di Banca Intesa  c’è anche il segnale sul grafico giornaliero.

Buon trading a tutti.

La fase ribassista in corso viene così alimentata e può avere ulteriore slancio anche se è molto probabile che assisteremo ad un rimbalzo test del supporto violato che per l’occasione si dovrebbe trasformare in resistenza. Ora c’è spazio fino a 1,20.

Intanto giovedì 5 ho aperto una posizione  short a 1,27911 (segnalata su twitter).

Buon trading.

La proiezione temporale del movimento ribassista suggerisce che il ciclo in corso si protrarrà sicuramente fino a novembre 2012 e che solo in quel periodo, forse, sarà raggiunto il minimo del ciclo. Chi sta rastrellando i titoli pensando che siano a buon prezzo è avvisato.

Buon trading.

Allora partiamo dal grafico settimanale per verificare dove siamo.

La situazione per l’euro è veramente critica perchè la violazione di qualche settimana fa dell’evolvente parabolica blu ha creato una figura di pull back molto nitida che non lascia adito a dubbi sul fatto che la fase in corso è negativa.

Non ripongo grande fiducia sulla tenuta del supporto statico a 1,2900-1,2870 e credo che il suo destino sia segnato, le probabilità che i suoi valori scendano a 1,25 sono molto alti.

Il grafico giornaliero non fornisce al momento indicazioni diverse. Attendiamo l’esito del test.

Buon trading!

http://www.varinipublishing.com/

A Edoardo Varini e alla sua avventura editoriale va il mio personale in bocca al lupo.

E per fare la mia parte e dare fiducia a chi si mette in gioco stasera ordino I Grandi Investitori, Di Glen Arnold.

Quando lo finisco magari torniamo in argomento.

Ecco il grafico.

Il cross EURCHF era sprofondato fino al rapporto1:1 e così i massicci acquisti di euro hanno fatto invertire la rotta al franco che è tornato ad indebolirsi.

Risultato interruzione di un trend storico e inversione di tendenza con violazione dell’evolvente parabolica di resistenza disegnata sul grafico daily.

A dimostrazione che anche nel breve il trend è buono c’è il grafico a 2 ore dove troviamo la violazione di un’altra evolvente parabolica di resistenza.

Per l’area euro è arrivato il momento di evitare gli investimenti svizzeri.

Buon trading a tutti!

Unicredit continua ad essere la banca italiana che dal punto di vista commerciale e strutturale si è mossa meglio cercando di essere innovativa e proiettata al futuro. E’ l’unica che ha cercato una vera dimensione europea.

Evidentemente però questa spinta in avanti è stata troppo azzardata sbilanciandola non poco verso rischi a cui una banca tradizionale non si espone.

Il suo grafico esprime con tratti chiari ed inequivocabili che gli investitori aspettano di capire l’evolversi della situazione per poi comprare o vendere. Attenzione: saranno vendite o acquisti massicci che incideranno notevolmente sui valori del titolo.

Vediamo ora il grafico che non è altro che la rappresentazione della contrapposizione tra compratori e venditori e della loro psicologia.

In questo momento la massa degli investitori confida sulla tenuta del livello 0,58 che nel marzo 2009 ha rappresentato un minimo molto importante che non veniva raggiunto dal 1992.

Tutti noi guardiamo a quel livello pensando al rimbalzo che ne è seguito che consentì a chi aveva investito 580 euro di arrivare a 2600 in meno di un anno (aggiungete voi gli zeri che più vi piacciono per fare le varie proporzioni). Se non sbaglio i conti, siamo oltre il 350%.

Il grande problema di Unicredit e dei trader che confidano nel titolo è la discesa dei valori che sta assumendo una forma parabolica molto regolare. Quando un valore si muove come si sta muovendo Unicredit vuol dire che siamo in piena accelerazione ribassista e che il supporto statico a 0,58 potrebbe non reggere alla spinta. A quel punto il panico potrebbe prevalere e molti potrebbero vendere a prezzi notevolmente inferiori.

Nelle prossime settimane Unicredit sarà una sorvegliata speciale.

Personalmente non credo che il supporto reggerà alla spinta ribassista e lunedì inizio a valutare l’acquisto di opzioni PUT o la vendita del titolo allo scoperto.

Buon trading a tutti.

A mio modo di vedere però la situazione del titolo è difficile e non lo terrei in portafoglio oltre lunedì 24 ottobre. Partiamo dal grafico settimanale analizzato con supporti e resistenze statiche e dinamiche.

Ho disegnato le parallele che formano il grande canale lineare che ha guidato l’ascesa del titolo fino al massimo storico del maggio scorso. L’accelerazione della discesa ad agosto ha decretato la fuoriuscita del grafico dal canale dando il segnale che qualcosa era cambiato.

Il rimbalzo che dicevo ha fatto tornare il sorriso agli investitori sta però prendendo la sinistra forma di un pullback ribassista che sembra preparare un violento rimbalzo ribassista. Il tutto in concomitanza dell’incrociarsi della resistenza dinamica e quella statica a 3,80 euro.

Anche con le evolventi paraboliche il grafico fornisce interessanti segnali tutti ribassisti.

Procedendo nell’analisi dei cicli emerge che il minimo di maggio potrebbe essere identificato come massimo di fine ciclo e che prima di rivedere dei rialzi significativi il titolo potrebbe vivere un periodo di forte depressione.

Io sto fuori dal titolo.

Buon trading.

L’analisi dell’indice Comit in un contesto così confuso potrebbe aiutarci a capire meglio dove siamo e dove stiamo andando.

Le evolventi paraboliche ci forniscono indicazioni interessanti.

In area 750 punti è in corso un  test sulla tenuta dei supporti. In quel punto passa anche  l’evolvente parabolica “storica” che unisce i minimi del 1989, 1992 e del 2009. La tenuta o il cedimento di questo livello fornirà il segnale forte di rimbalzo o ulteriore ribasso.

Questo primo grafico è quello ottimista che non vuole far pensare ad un eventuale cedimento dell’evolvente parabolica di supporto.

Purtroppo temo che l’ottimismo non basti e che lo scenario più probabile sia un deterioramento della situazione che proseguirà certamente fino alla fine del 2012 e forse influenzerà negativamente anche l’inizio del 2013.

Ecco qui sotto il grafico con l’ipotesi di evoluzione futura. Purtroppo c’è spazio per scendere fino a 500 punti.

speriamo bene.

Buon trading a tutti.

Oggi parliamo di Lottomatica e del suo grafico settimanale analizzato con le evolventi paraboliche. Si tratta di un ottimo esempio di pulizia e linearità che si presta bene ad analisi di lungo periodo.

Solitamente nei grafici osserviamo movimenti bruschi con crolli repentini o strappi rialzisti che rendono difficile ipotizzare l’evoluzione del movimento. Questa volta invece siamo di fronte ad una formazione sinusoidale veramente interessante il cui sviluppo futuro potrebbe accompagnare il titolo riportandolo al livello del precedente massimo.

Per intenderci un cassettista potrebbe programmare un investimento di 5 anni con obiettivo 35 euro.

La violazione del supporto sarebbe un forte segnale da valutare attentamente per la chiusura delle posizioni rialziste.

Inserisco il titolo fra gli osservati speciali.

Buon trading a tutti.

Nonostante tutto i giapponesi si sono abituati e con questo mostro che si risveglia spesso con tremori vari che di tanto in tanto ruggisce più forte hanno imparato a conviverci.

Eppure oggi uno dei principali problemi non è lo lo tsunami bensì lo yen che diventa ogni giorno sempre più forte e che è un grande ostacolo alla ripresa dell’economia.

Per quest’analisi ho voluto utilizzare un grafico mensile per sottolineare l’importanza del trend in atto. Vediamo i dettagli.

Il rafforzamento dello yen è una costante degli ultimi 5 anni. Come potete vedere nel grafico sopra “dollaro contro yen” nel 2007 un dollaro valeva oltre 120 yen, oggi ne vale poco più di 76.

Al livello attuale molti trader hanno azzerato le posizioni ribassiste sul dollaro riequilibrando la situazione e formando un’area di supporto statico la cui consistenza è tutta da testare. Certamente in caso di ulteriore rafforzamento dello yen molti trader riapriranno precipitosamente le posizioni chiuse recentemente che rialimenterebbero il trend.

La forma cuneiforme orientata negativamente che ha assunto il canale entro il quale il cross USDJPY si muove ormai dal 1991 suggerisce che nei prossimi mesi c’è ancora spazio per un ribasso anche violento.

Staremo a vedere.

Buon trading a tutti.

Li accontento volentieri anche perchè qualche amico e più di un conoscente ha in portafoglio i titoli di questa grande banca italiana.

Come d’abitudine partiamo dal grafico settimanale nel quale cerchiamo di capire quale sia la situazione di lungo periodo.

I continui recenti ribassi hanno causato la violazione del livello 1,27 che aveva già respinto le pressioni ribassiste nel 2002 e nel 2009. Questa violazione apre ampi spazi di oscillazione dei prezzi che ora possono fare affidamento solo su un precedente livello storico a 0,60. Oggi quel livello potrebbe sembrare lontano ma in questa fase di grande tensione dei mercati non ci vuole molto a raggiungerlo.

A rallentare  la corsa ribassista c’è come unico baluardo l’evolvente parabolica disegnata unendo i minimi storici degli ultimi 15 anni, non sembra granchè come barriera ma queste evolventi paraboliche in passato hanno riservato delle piacevoli sorprese.

Passiamo ora all’analisi del grafico daily.

Il periodo d’osservazione si restringe agli ultimi due anni nei quali il titolo si è mosso oscillando all’interno del canale parabolico che ne guida il movimento in corso.

Ho disegnato  in rosso il più probabile fra i vari movimenti possibili. Nella mia ipotesi ho tenuto conto dei precedenti minimi storici a 0,60 di cui ho scritto prima e ho inserito un ulteriore minimo a 0,43 che il titolo ha toccato nel lontano 1988.

Ho lasciato per il finale la buona notizia: il ciclo negativo in corso ha buone probabilità di concludersi durante la prossima primavera quando ormai raggiunti i minimi verrà finalmente violata l’evolvente parabolica di resistenza lasciando spazio al rialzo.

Buon trading a tutti.

L’andamento del titolo nel 2011 ha segnato il passo e il suo grafico giornaliero evidenzia che il ribasso è stato costante e continuo. Il canale entro il quale si sta muovendo suggerisce con elevata probabilità il ritorno ai livelli del minimo di marzo 2009 quando Unicredit tornò sotto 0,60. Questo ulteriore scivolamento dovrebbe protrarsi fino a Marzo 2012 quando i prezzi stracciati potrebbero far tornare l’appetito ai compratori.

A quel punto si chiuderebbe un ciclo negativo che potrebbe lasciare spazio ad un rally interessante.

Se avessi i titoli in portafoglio me ne libererei in attesa che passi questo lungo e freddo inverno. Se ne riparla a Marzo.

La debolezza dell’euro è evidente anche sul grafico contro lo yen. I ribassi per il momento hanno raggiunto il livello che in precedenza aveva rappresentato un’insuperabile resistenza e che ora si è trasformata in supporto. Sarà la tenuta di questo supporto a darci segnali preziosi.

Il pullback si può considerare un momento di riflessione da parte del mercato che vuole saggiare la consistenza e la bontà del supporto che fino a poco tempo prima svolgeva la funzione di resistenza. Il raggiungimento del supporto e la sua tenuta sono considerati dai trader segnali di forza che inducono ad aprire posizioni rialziste.

1) Dividi il tuo capitale in 10 parti uguali e rischiane al massimo solo una per operazione.

2) Usa sempre lo stop loss.

3) Non sovraesporti (overtrade), perchè violeresti la regola N.1.

4) Non permettere mai che un profitto diventi perdita. Per far ciò alza il tuo stop loss (o abbassalo se sei al ribasso) man mano che i prezzi salgono (o scendono). In tale maniera, l’eventuale inversione di tendenza, ti liquiderà mentre sei ancora in profitto.

5) Segui sempre la tendenza. Non pensare di anticiparla. Non intervenire ne in acquisto ne in vendita se non sei sicuro della direzione del mercato o del singolo titolo.

6) Se hai dubbi, astieniti da qualsiasi operazione.

7) Intervieni solo sui titoli attivi. Lascia perdere tutto ciò che non dà segni di vita per molto tempo.

8 ) Distribuisci il rischio su quattro-cinque titoli diversi. Evita di mettere tutte le uova in un paniere.

9) Non limitare i tuoi ordini. Quando hai deciso, compra o vendi al meglio (at the market).

10) Non uscire da una posizione se non ne hai motivo. Segui la tendenza e proteggiti con uno stop loss.

11) Accumula un surplus. Dopo un certo numero di successi metti un po’ di denaro da parte ed utilizzalo nelle emergenze o durante i periodi di panico.

12) Non comprare mai per incassare un dividendo.

13) Non razionalizzare una perdita. Se il mercato è in direzione contraria alla tua, non dirti che è una buona occasione per incrementare i tuoi acquisti (o vendite se sei al ribasso). Devi solo uscire dalla tua posizione.

14) Non entrare ne uscire mai da una posizione solo perchè sei diventato impaziente.

15) Evita di fare piccoli profitti e grosse perdite.

16) Non cancellare mai uno stop loss.

17) Evita di entrare e uscire continuamente dal mercato.

18) Gioca sia al rialzo che al ribasso.

19) Non comprare solo perchè i prezzi ti sembrano bassi ne tantomeno devi vendere se ti sembrano alti.

20) Fai attenzione ad incrementare la tua posizione al momento sbagliato. Aspetta fino a quando il titolo è diventato molto attivo ed ha perforato la resistenza per comprare di più (ovvero ha sfondato il supporto per vendere di più).

21) Se vuoi incrementare la tua posizione, ricordati di farlo con titoli molto sottili (poco flottante) se sei in acquisto e con titoli molto liquidi (molto flottante) se sei in vendita.

22) Non cercare di pareggiare. Se hai comprato un titolo che ha cominciato a scendere non venderne un’altro allo scoperto solo per pareggiare. Vendi il titolo che hai comprato.

23) Non cambiare mai posizione senza un buon motivo. Solo una accertata inversione di tendenza giustifica tale decisione.

24) Dopo un lungo periodo di successi non aumentare il capitale investito. Rischi di perdere in poche operazioni ciò che hai guadagnato in tanto tempo.

Sembra molto bene impostato anche se come il Nasdaq c’è spazio per una pausa di riflessione.

Invariato il grafico a 180 minuti.

Ho così utilizzato questo segnale per poter ipotizzare un futuro positivo. Ovviamente non si tratta di un’analisi da cui trarre delle conclusioni ma semplicemente un’ipotesi possibile.